BANCO SANTANDER PRESENTACION DE OFERTAS DE VENTA A LOS TITULARES DE DETERMINADOS VALORES.

El 11 de enero de 2010, Banco Santander, S.A. (Banco Santander) invitó a los titulares de los valores descritos a continuación (los Valores) a presentar ofertas de venta de la totalidad o parte de sus Valores para su compra por Banco Santander en efectivo (cada invitación, la Invitación, y conjuntamente las Invitaciones).

Banco Santander anuncia el importe nominal total de los Valores aceptados para la compra.

Con carácter adicional Banco Santander abonará los intereses devengados en relación con los Valores aceptados para la compra desde (e incluyendo) la última fecha de pago de intereses en relación con dichos Valores, hasta (y excluyendo) la Fecha de Liquidación.

La fecha de liquidación será el 22 de enero de 2010 (la Fecha de Liquidación).

TABLA DE VALORES

Emisor Valores ISIN Importe nominal aproximado pendiente total de los Valores aceptados para la compra

Abbey National Plc Dólares USA 977.591.000

Bonos subordinados con vencimiento al 2029

US002920AC09 Dólares USA 440.300.000

Santander Central Hispano Issuances Limited

Dólares USA 200.000.000

Bonos Subordinados garantizados con vencimiento al 2015

US802813AD76 Dólares USA 99.000.000

Todas las referencias realizadas en la columna Valores son a los importes nominales originales de los valores.

Dichos importes nominales pueden haber sido reducidos como consecuencia de prepagos de conformidad con los términos de dichos valores.

En relación con cada Valor, el importe nominal pendiente significa el importe nominal del correspondiente Valor en la Fecha de Liquidación (es decir, una vez reducido su importe nominal como consecuencia de prepagos anteriores a dicha fecha de conformidad con los términos de dicho Valor).